Cách xác định Hỗ trợ - Kháng cự trong phân tích kĩ thuật chứng khoán

Trong quá trình tham gia vào tài chính đầu tư chứng khoán, hai khái niệm khách hàng cần phải hiểu rõ là hỗ trợ và kháng cự. Việc hiểu rõ hai yếu tố này trong phân tích kĩ thuật chứng khoán sẽ giúp khách hàng đưa ra quyết định đầu tư chính xác, tối ưu lợi nhuận. Hãy cùng tìm hiểu kỹ hơn về mức hỗ trợ và kháng cự trong bài viết dưới đây.

Khái niệm về hỗ trợ và kháng cự 

Mức hỗ trợ là mức giá ở dưới nó mà giá của tài sản (chẳng hạn cổ phiếu) ít có khả năng giảm thêm. Khi giá của tài sản đạt đến mức hỗ trợ, thị trường chứng khoán thường có xu hướng chuyển động ngang hoặc đảo chiều tăng giá. Mức hỗ trợ thường được xác định theo cách phân tích biểu đồ giá của tài sản và xác định những mức giá quan trọng mà tài sản đã từng tăng hoặc giảm giá.

Mức kháng cự là mức giá ở trên nó mà giá của tài sản khó để vượt qua và tiếp tục tăng giá. Khi giá của tài sản đạt đến mức kháng cự, thị trường chứng khoán thường có xu hướng chuyển động ngang hoặc đảo chiều giảm giá. Mức kháng cự được xác định bằng cách phân tích biểu đồ giá tài sản và xác định những mức giá quan trọng mà tài sản đã từng gặp khó trong việc tăng trưởng.

Biểu đồ minh họa cho vùng hỗ trợ và kháng cự (Nguồn ảnh: VIB)

Những nhà tài chính đầu tư thường sử dụng mức hỗ trợ và kháng cự để đưa ra quyết định mua vào hoặc bán ra một tài sản. Nếu giá của tài sản đang ở gần mức hỗ trợ, thì việc mua vào được xem là quyết định đầu tư phù hợp. Tương tự, nếu giá của tài sản đang gần mức kháng cự, thì việc bán ra được xem là một quyết định đầu tư hợp lý.

Phân biệt giữa vùng hỗ trợ và vùng kháng cự

Vùng hỗ trợ và vùng kháng cự là những khu vực trên biểu đồ giá mà thường xuất hiện những mức giá quan trọng và có thể gây ra phản ứng của thị trường. Tuy nhiên, có sự khác biệt rõ giữa vùng hỗ trợ và vùng kháng cự trong kĩ thuật chứng khoán như sau:

Cách xác định vùng hỗ trợ và vùng kháng cự 

Với mục tiêu giúp nhà đầu tư có thể dễ dàng nhận diện, xác định mức hỗ trợ và kháng cự, dưới đây là một số phương pháp phổ biến để xác định các mức hỗ trợ và kháng cự, đồng thời hướng dẫn cách phân tích và thiết lập chiến lược đầu tư phù hợp.

Hỗ trợ và kháng cự thường là một vùng

Mức hỗ trợ và kháng cự thường là một vùng giá nằm trên biểu đồ. Bóng nến (thuật ngữ cho biết mức độ biến động của giá trong một phiên giao dịch nhất định) thường được sử dụng để xác định khu vực này. Vùng kháng cự được tính từ giá cao nhất của khu vực bóng nến trên, ngược lại, vùng hỗ trợ được tính từ giá thấp nhất của khu vực bóng nến dưới. Nếu có nhiều bóng nến trong khu vực này, đó sẽ là một vùng hỗ trợ hoặc kháng cự mạnh và giá sẽ khó vượt qua được nó.

Mức hỗ trợ và kháng cự thường là một vùng trên biểu đồ (Nguồn ảnh: VIB)

Xác định bằng đường xu hướng (trendline)

Nếu giá của cổ phiếu có xu hướng biến động liên tục, nhà tài chính đầu tư có thể sử dụng đường xu hướng để xác định vùng hỗ trợ và kháng cự, giúp đưa ra quyết định mua hoặc bán. Chỉ cần nối đỉnh của các mức giá cao nhất hoặc thấp nhất trong một thời gian nhất định, đường trendline sẽ tự động xuất hiện, cho thấy vùng áp lực mua/bán tăng lên khi giá tiến gần đến đường trendline.

Nối đỉnh của các mức giá sẽ cho ra đường xu hướng (Nguồn ảnh: VIB)

Xác định bằng đường trung bình giá MA

Có thể sử dụng đường trung bình giá MA để xác định hỗ trợ và kháng cự trong ngắn hạn. Đường MA giúp làm phẳng tín hiệu nhiễu giá và giúp khách hàng xác định được vùng hỗ trợ (nằm trên đường trung bình giá) và kháng cự (nằm dưới đường trung bình giá). Nếu giá tiến gần đến đường trung bình, lực bán sẽ tăng lên dẫn đến giá cổ phiếu giảm. Nếu giá càng nằm xa đường trung bình, lực mua sẽ tăng lên và giá sẽ theo xu hướng tăng.

Đường MA giúp xác định vùng hỗ trợ và kháng cự (Nguồn ảnh: VIB)

Những cách xác định khác

Có nhiều kĩ thuật chứng khoán khác để xác định mức hỗ trợ và kháng cự, trong đó bao gồm sử dụng mức giá chẵn và dãy số Fibonacci. Những mức này giúp tạo ra điểm cân bằng giá và giúp nhà đầu tư đưa ra quyết định đúng đắn. Tuy nhiên, việc phân tích sẽ còn phức tạp hơn vì nhà đầu tư không chỉ tập trung vào vùng hỗ trợ, kháng cự mà còn phải nghiên cứu ngành, định giá cổ phiếu và nhiều yếu tố khác.

Hỗ trợ và kháng cự là hai khái niệm quan trọng trong phân tích kĩ thuật chứng khoán. Việc hiểu rõ về mức hỗ trợ và kháng cự sẽ giúp cho các nhà tài chính đưa ra những quyết định đầu tư và giao dịch chính xác hơn.

Xem thêm

Sử dụng hiệu quả đường MACD trong đầu tư chứng khoán

Kẻ thù số 1 của nhà đầu tư trên thị trường chứng khoán