Áp dụng đồ thị Sức mạnh giá RRG trong phân tích đầu tư chứng khoán

Theo dõi sự di chuyển của dòng tiền là một phần quan trọng của việc quản lý rủi ro đầu tư. Nhà đầu tư cần đảm bảo rằng họ không chỉ dựa vào nhận định về doanh nghiệp mà còn cân nhắc sự biến động của dòng tiền để đưa ra quyết định đầu tư thông minh và đúng thời điểm. Để phân tích đầu tư chứng khoán hiệu quả bạn có thể áp dụng đồ thị sức mạnh giá RRG, cùng tìm hiểu rõ hơn.

Lịch sử hình thành biểu đồ sức mạnh giá RRG

Đồ thị sức mạnh giá RRG (Relative Rotation Graph) hay còn gọi là Đồ thị xoay tương đối. Đây là một công cụ phân tích kỹ thuật dùng để đánh giá hiệu quả sức mạnh tương đối của cổ phiếu hoặc nhóm cổ phiếu so với thị trường chung hoặc một nhóm tham chiếu cụ thể.

Đồ thị sức mạnh tăng giá RRG còn gọi là đồ thị tương đối (Nguồn: f247)

Đồ thị RRG được Julius de Kempenaer sáng tạo vào năm 1990 và hoàn thiện vào khoảng năm 2004-2005. Kempenaer sau này trở thành Giám đốc Nghiên cứu RRG, đã phát triển công cụ này trong khi làm việc với tư cách nhà phân tích tại một ngân hàng đầu tư ở Amsterdam, Hà Lan. Trong quá trình nghiên cứu kỹ thuật và định lượng về các lĩnh vực ở châu Âu, ông đã phải đối mặt với hai thách thức chính:

• Khách hàng tổ chức thường quan tâm đến hiệu suất tương đối của cổ phiếu hơn là dự báo xu hướng chung. Họ muốn biết cổ phiếu nào trong danh mục đầu tư đang có hiệu suất tốt hoặc yếu.
• Các nhà đầu tư tổ chức thường bị quá tải thông tin. Do đó cần một công cụ có thể phân biệt rõ ràng giữa những cổ phiếu dẫn đầu và những cổ phiếu bị tụt hậu.

Đồ thị sức mạnh giá RRG giải quyết những vấn đề này bằng cách sử dụng các góc phần tư được mã hóa màu sắc. Điều này giúp nhà đầu tư dễ dàng theo dõi bức tranh toàn cảnh của các cổ phiếu hoặc các ngành khác nhau, từ đó hỗ trợ việc đưa ra các quyết định đầu tư hợp lý.

Biểu đồ này thường được biểu diễn dưới dạng hình tròn hoặc chữ nhật và được chia thành bốn vùng màu sắc khác nhau. Mỗi vùng đại diện cho một giai đoạn khác nhau trong chu kỳ thị trường.

Nhờ vào sự phân chia này, các nhà đầu tư có thể dễ dàng nhận diện được vị trí hiện tại của cổ phiếu hoặc nhóm cổ phiếu trong chu kỳ thị trường và đưa ra các quyết định đầu tư phù hợp. Nhóm cổ phiếu di chuyển qua các góc phần tư trên đồ thị RRG theo chiều kim đồng hồ, cho phép nhà đầu tư phân tích chu kỳ và lựa chọn các cổ phiếu có đà tăng trưởng tốt để đưa vào danh mục đầu tư của mình.

Thành phần của biểu đồ Sức mạnh giá RRG

Tăng trưởng

Những cổ phiếu trong giai đoạn tăng trưởng cho thấy sức mạnh tương đối vượt trội và động lực tích cực so với các chỉ số chuẩn. Với hiệu suất vượt trội so với thị trường, những cổ phiếu này được coi là dẫn đầu về giá cả. Nhà đầu tư có thể xem xét chốt lời từ những cổ phiếu này hoặc tiếp tục nắm giữ chúng để tối đa hóa lợi nhuận tiềm năng trong tương lai.

Các thành phần trong đồ thị sức mạnh giá (Nguồn: c4c)

Suy yếu

Những cổ phiếu trong giai đoạn suy yếu cho thấy sự giảm sút về sức mạnh tương đối so với mức chuẩn. Mặc dù vẫn có thể đang trong xu hướng tăng, đà tăng của chúng đang chậm lại so với giai đoạn trước. Những cổ phiếu này thường được xem là có tiềm năng giảm giá hoặc là mục tiêu cho chiến lược bán khống. Các nhà đầu tư được khuyến cáo nên chốt lời khi nắm giữ những cổ phiếu này để tránh rủi ro từ sự suy giảm tiếp theo.

Giảm giá

Những cổ phiếu thuộc nhóm giảm giá đang thể hiện hiệu suất kém hơn so với các chỉ số chuẩn, cho thấy sức mạnh tương đối yếu và gặp khó khăn trong việc tăng trưởng. Nhà đầu tư nên tránh mua những cổ phiếu này do tiềm năng giảm giá và rủi ro cao.

Tích lũy

Những cổ phiếu trong giai đoạn tích lũy đang cho thấy dấu hiệu cải thiện về sức mạnh tương đối. Chúng đang lấy đà và có tiềm năng chuyển sang trạng thái tăng trưởng. Đây là những ứng cử viên mua tiềm năng mà nhà đầu tư nên xem xét để tận dụng cơ hội sinh lợi trong tương lai.

Điểm dữ liệu và chuyển động

Trên đồ thị, mỗi chứng khoán hoặc tài sản được biểu diễn dưới dạng một điểm dữ liệu duy nhất. Vị trí của điểm dữ liệu này phản ánh cường độ và động lượng tương đối của nó. Sự chuyển động của các điểm dữ liệu này được theo dõi theo thời gian, thường di chuyển theo chiều kim đồng hồ qua các góc phần tư.

Cách dùng đồ thị Sức mạnh giá RRG trong phân tích đầu tư chứng khoán

Xác định cổ phiếu

Biểu đồ RRG cho thấy vị trí của các cổ phiếu trên một mặt phẳng hai chiều, với trục hoành biểu thị sức mạnh tương đối và trục tung biểu thị động lượng. Các cổ phiếu nằm trong góc phần tư màu xanh lá của biểu đồ có sức mạnh và động lượng tương đối mạnh. Trong khi những cổ phiếu nằm ở góc phần tư phía sau có sức mạnh và động lượng tương đối yếu.

Biểu đồ RRG giúp phân tích hiệu quả thị trường chứng khoán (Nguồn: f247)

Phân tích xu hướng

Khi một cổ phiếu tiến gần đến mức 100 trên trục hoành, điều này cho thấy cổ phiếu đó đang tăng cường sức mạnh tương đối. Ngược lại, khi cổ phiếu rời xa mức 100, nó đang mất đi sức mạnh tương đối. Trên trục tung, cổ phiếu di chuyển lên trên cho thấy gia tốc đang tăng, còn di chuyển xuống dưới biểu thị gia tốc đang giảm.

Phân tích chu kỳ

Biểu đồ RRG giúp bạn thấy rõ sự luân chuyển của cổ phiếu trong một nhóm tài sản cụ thể. Bạn có thể theo dõi xem lĩnh vực hoặc cổ phiếu nào đang di chuyển theo chiều kim đồng hồ hoặc ngược chiều kim đồng hồ và đánh giá chúng theo sức mạnh và động lượng tương đối đang tăng hay giảm.

Xác định danh mục đầu tư

Biểu đồ RRG là công cụ hữu ích để tối ưu hóa danh mục đầu tư. Bằng cách chọn các cổ phiếu có sức mạnh và động lượng tương đối mạnh, tránh các cổ phiếu có sức mạnh và động lượng tương đối yếu, bạn có thể cải thiện hiệu suất của danh mục đầu tư của mình.

Nhìn chung biểu đồ RRG là một công cụ quan trọng trong phân tích đầu tư chứng khoán giúp nhà giao dịch và nhà đầu tư đánh giá sức mạnh các loại chứng khoán trong cùng một loại tài sản. Sử dụng RRG, nhà đầu tư có thể nhìn nhận được xu hướng của thị trường, phân tích sự luân chuyển của các cổ phiếu và đưa ra quyết định thông minh về danh mục đầu tư của mình.

Xem thêm 

Sử dụng hiệu quả đường MACD trong đầu tư chứng khoán

Sử dụng chỉ báo Bollinger band đầu tư chứng khoán hiệu quả