Chỉ báo CCI trong đầu tư chứng khoán

Một trong số những công cụ phổ biến trong đầu tư chứng khoán giúp các nhà đầu tư đánh giá xu hướng thị trường và tìm ra điểm mua bán lý tưởng chính là chỉ báo CCI. Bài viết dưới đây sẽ cung cấp những thông tin chung nhất về chỉ báo CCI đến bạn nhằm hỗ trợ quá trình đầu tư của bản thân.

Thế nào là chỉ báo CCI?

Chỉ báo CCI còn có tên gọi khác chỉ số kênh hàng hóa CCI là một chỉ báo dao động hay một công cụ phân tích kỹ thuật. Đây là một chỉ báo không chỉ hiệu quả trong thị trường hàng hóa mà còn ở trong giao dịch cổ phiếu, tiền tệ, các công cụ về tài chính khác.

Giao dịch ban đầu của chỉ báo CCI là thị trường hàng hóa như ngũ cốc, cà phê, đậu, bông,... Sau đó hợp đồng tương lai của các mặt hàng hóa này xuất hiện và các nhà sản xuất cần có hợp đồng tương lai để làm bảo hiểm trước rủi ro trong trường hợp mất mùa và thiên tai. Người mua hàng phải chắc chắn bản thân sẽ nhận được hàng với giá đã thỏa thuận trong tương lai với người bán.

Chỉ báo chỉ số kênh hàng hóa CCI được thiết kế nhằm phân tích giá hàng hóa tương lai trong biểu đồ hàng ngày, sử dụng ý tưởng về xu hướng theo chu kỳ của thị trường.

Nếu một nhà đầu tư có thể sử dụng chỉ báo CCI để xác định được chính xác chu kỳ của thị trường thì họ có thể xác định được điểm vào tối ưu khi xu hướng giảm kết thúc và xu hướng tăng bắt đầu.

Chỉ báo CCI được phát triển bởi Donald Lambert vào những năm 1980. Trong các bài báo của mình, Lambert đã sử dụng các khoảng thời gian là 20 và 60 ngày. Khoảng thời gian đầu tiên tương đối ngắn hạn khi được sử dụng cho giao dịch. Giai đoạn thứ hai có thể sử dụng được trong giao dịch trung hạn và dài hạn. Hiện tại, các khoảng thời gian CCI ngắn hơn được các nhà đầu tư áp dụng để giao dịch các tài sản dễ bay hơi hơn so với hàng hóa.

Công thức tính toán chỉ báo CCI như sau:

CCI = (AP – MA)/MD x 1/0,015

Cụ thể:

• AP (Average Price) là trung bình của 3 mức giá trong phiên
• AP = (Giá đóng cửa + Giá cao nhất + Giá thấp nhất)/3
• MA (Moving Average) là đường trung bình động, được tính theo trung bình của giá đóng cửa trong n phiên giao dịch. 

Cách tính MA = (Giá đóng cửa phiên 1 + Giá đóng cửa phiên 2 + .. + Giá đóng cửa phiên n) / n 

• MD (Moving Deviation) là độ lệch chuẩn của đường MA

Cách tính MD = {( MA – AP1) + (MA – AP2) +…+ (MA – APn)} / n

• 0,015 là gọi là “hằng số Lambert” nhằm điều chỉnh các giá trị của chỉ báo và nằm trong -100 đến +100.

Chỉ báo CCI là một công cụ phổ biến dự đoán xu hướng thị trường chứng khoán mà nhiều nhà đầu tư sử dụng (Nguồn: vietcap)

Chỉ báo CCI cho biết điều gì?

Chỉ báo CCI sử dụng trung bình của các mức giá trong hiện tại và quá khứ để đo lường sự biến động giá trên thị trường giúp các nhà đầu tư chứng khoán biết được xu hướng tăng/ giảm, các  vùng quá bán và quá mua.

Chỉ báo CCI là một đường trung bình động có giá trị từ -100 đến +100 và luôn dao động quanh đường 0.

• Thị trường có xu hướng tăng (CCI chạy từ 0 đến +100)
• Thị trường có xu hướng giảm (CCI chạy từ 0 đến -100)
• Thị trường tăng mạnh tạo ra vùng quá mua (CCI lớn hơn +100)
• Thị trường giảm mạnh tạo ra vùng quá bán (CCI nhỏ hơn -100)
• Thị trường biến động ít (CCI dao động quanh đường 0).

Ứng dụng của chỉ báo CCI trong đầu tư chứng khoán

Chỉ báo CCI dùng làm chỉ báo xu hướng

Chỉ báo CCI giúp dự đoán khá chính xác về xu hướng của thị trường dựa trên đường chuyển động của CCI nhằm giúp nhà đầu tư chứng khoán có thể xác định được xu hướng và đưa ra thời điểm giao dịch tốt nhất.

Thị trường có xu hướng tăng (CCI chạy từ 0 đến +100) hay thị trường có xu hướng giảm (CCI chạy từ 0 đến -100).

Chỉ báo CCI phát hiện ra tính phân kỳ

Chỉ báo CCI cũng giống như RSI và MACD đều xuất hiện tính phân kỳ. Nến giá và đường chuyển động lúc đó của CCI sẽ đi ngược chiều với nhau. Đây là điểm đảo chiều mà rất nhiều nhà đầu tư chứng khoán chờ đợi.

Phân kỳ tăng giá thì nến giá sẽ có xu hướng giảm, chỉ báo có chiều hướng đi lên. Điều này sẽ thể hiện rằng xu hướng có khả năng đảo chiều cao từ giảm giá sang tăng giá và các nhà đầu tư có thể đặt lệnh mua tại cùng giá đó.

Phân kỳ giảm giá thì nến giá đang có xu hướng tăng, chỉ báo có xu hướng đi ngược lại. Điều này thể hiện rằng sức mạnh của thị trường giảm và có khả năng đảo chiều cao từ tăng giá sang giảm giá. Để tránh rủi ro thị trường các nhà đầu tư có thể đặt lệnh bán.

Chỉ báo CCI có thể dùng để xác định mức quá mua hoặc quá bán trên thị trường chứng khoán (Nguồn: dnse)

Chỉ báo CCI xác định được mức quá mua và quá bán

Thị trường tăng mạnh tạo ra vùng quá mua khi chỉ báo CCI lớn hơn +100. Khi này khả năng nến giá sẽ điều chỉnh giảm là rất cao.

Thị trường giảm mạnh tạo ra vùng quá bán khi CCI nhỏ hơn -100. Khi này khả năng nến giá xuất hiện điểm đảo chiều tăng giá là rất cao.

Thị trường biến động ít khi CCI dao động quanh đường 0.

Tóm lại, bài viết trên là những thông tin chung về chỉ báo CCI trong đầu tư chứng khoán. Qua bài viết mong rằng bạn đã có thêm kiến thức về chỉ báo CCI, áp dụng và dự đoán xu hướng thị trường thành công nhờ chỉ báo CCI này vào trong đầu tư chứng khoán.

Xem thêm

Những lời khuyên mà huyền thoại Peter Lynch dành cho bạn trong đầu tư chứng khoán

Đầu tư chứng khoán như thế nào khi kinh tế suy thoái?